Last ned
Nedenunder finner du en liste med ulike tips til krisetegn du helt eller delvis kan lese ut av regnskapene for å avdekke slike problemer.
- Regnskapet viser underskudd eller lavt overskudd flere år på rad
- Dekningsgraden synker (problemer med å selge til regningssvarende priser og/eller manglende kalkylesystem?)
- Vesentlige forskutterte inntekter på urealiserte gevinster eller ikke gjennomførte/fullførte leveranser
- Tapte fordringer blir ikke nedskrevet
- Økende grad av (gamle) utestående fordringer hvor tapsavsetningene er mindre enn sannsynlig risiko for tap
- Utviklingskostnader som bør dekkes av den vanlige driften blir aktivert (f.eks. ordinær produktutvikling)
- Avskrivningene er for lave/ avskrivningsmuligheter utnyttes ikke fullt ut
- Anleggsaktiva blir oppskrevet
- Nødvendig garantiavsetninger blir ikke foretatt og/eller det blir foretatt en skjult inntektsføring av tidligere avsetninger
- Manglende avsetninger for andre påløpte forpliktelser
- Nødvendig vedlikehold, produktutvikling og markedsføring blir ikke utført fordi dette vil "ødelegge resultatet" på kort sikt
- Synkende grad av aktivitet og investeringer innen kundeservice og tilsvarende verdiskapende aktiviteter som ikke gir kortsiktig inntjening
- Betydelige ordinære kostnader blir presentert som ekstraordinære poster
- Betydelige ekstraordinære inntekter blir presentert som ordinære inntekter
- Skjulte reserver i varelageret blir systematisk oppløst
- Ferdigvarelageret øker sterkere enn salgsinntektene (problemer med å selge produksjonen?)
- Varelageret overvurderes
- Varelageret øker sterkt samtidig som vurderingsprinsippene endres
- Kassekreditten er stadig helt utnyttet eller overtrukket
- Kassekreditten øker uten tilsvarende økning i salget
- Innskjerping i kassekreditten (tegn på at banken er skeptisk til ytterligere kreditt)
- Bedriftens faste kostnader øker i sterkere grad enn omsetningen
- Store faste forpliktelser (leasing, husleieavtaler mm) kombinert med synkende omsetning og/eller dekningsbidrag
- Finanskostnadene øker sterkt, særlig grunnet morarenter, overtrekksrenter og avgitte kontantrabatter
- Forfalte, ikke betalte renter øker
- Offentlig gjeld (mva, skattetrekk, arbeidsgiveravgift) svulmer opp
- Avsetning på skattetrekkskonto blir helt eller delvis ikke gjennomført
- Gjeld til leverandører svulmer opp uten tilsvarende økning i omsetningen
- Binding i omløpsmidler (fordringer, varelager) som øker sterkere enn det samlede dekningsbidraget ved rask ekspansjon
- Synkende og/eller negativ arbeidskapital
- Verdier av aksjer i datterselskaper overvurderes, eventuelt også fordringer på disse
- Bruk av ikke reelle mellomregningspriser mellom selskaper i samme konsern
- Høy belåningsandel på eiendeler og store garantiforpliktelser
- Utsettelser på betaling av renter og avdrag på faste lån
- Tvangsinndrivelser og utpanting
- Stopp i leverandørkreditt og krav om kontant betaling eller bankgaranti
- Panikksalg til kjente dårlige betalere (med økende tap på fordringer som resultat)
- Mangelfulle og intetsigende noteopplysninger og årsberetning
- Forbehold i revisors beretning
INNHOLD - Regnskapsanalyse
Økonomi- og styringsverktøy (3)
Hurtigguider - prosess (2)
Hurtigguider - rammeverk (2)
Sjekklister (9)
- De 12 obligatoriske spørsmålene i vanskelige tider
- Delårsregnskapet
- Finansiell struktur – Årsaker til høy risiko
- Grunnlag for fortsatt drift
- Kontantstrøm – Årsaker til høy risiko
- Likviditet – Årsaker til høy risiko
- Periodeavslutning av regnskap
- Rentabilitet – Årsaker til høy risiko
- Soliditet – Årsaker til høy risiko
Idébank (7)
Formler og fakta (30)
- Arbeidskapital i % av salgsinntekter
- Avanseprosent
- Avkastning på sysselsatt kapital
- Belåningsreserve (i %)
- Brekkstangformelen
- Bruttofortjenesteprosent
- Dekningsgrad
- Egenkapitalandel (bokført)
- Egenkapitalandel eksklusiv goodwill
- Egenkapitalandel likvidasjonsverdi
- Egenkapitalrentabilitet
- Finansavkastning
- Gjennomsnittlig kredittid kunder
- Gjennomsnittlig kredittid leverandører
- Gjennomsnittlig lagertid
- Kapitalens omløpshastighet
- Kortsiktig anleggsfinansiering
- Kortsiktig gjeld i % av totalkapitalen
- Langsiktig lagerfinansiering
- Likviditetsgrad 1 (Current Ratio)
- Likviditetsgrad 2 (Acid test)
- Likviditetsreserve (i %)
- Netto varekretsløp
- Norsk - Engelsk regnskapsoppstilling
- Overskuddsprosent
- Regnskapstall fra Regnskapsregisteret
- Rentedekningsgrad
- Resultatgrad
- Totalkapitalens rentabilitet
- Varelagerets omløpshastighet
Støtte
Ordliste (73)
- anleggsdekning
- arbeidskapital i prosent av salgsinntekter
- avanseprosent
- avkastning på solvenskapital
- avkastning på sysselsatt kapital
- avkastning rentebærende eiendeler
- belåningsreserve i prosent av belåningsgrunnlag
- brutto avkastning
- brutto driftsmargin
- bruttofortjenesteprosent
- dekningsgrad
- driftsavkastning
- egenkapitalandel likvidasjonsverdi
- egenskapitalandel eksklusiv goodwill
- finansavkastning
- finansiering
- forventet fortjeneste per aksje
- gjeldsgrad
- gjennomsnittlig kredittid kunder
- gjennomsnittlig kredittid leverandører
- gjennomstnittrente
- grunnfondsbevisprosent
- kapitalens omløpshastighet
- konsernbidrag
- kortsiktig anleggsfinansiering
- kortsiktig gjeld i prosent av totalkapitalen
- kostnader rentebærende gjeld
- kostnadsprosent
- kredittverdighetsanalyse
- lagerets omløpshastighet
- langsiktig lagerfinansiering
- likviditetsgrad
- likviditetsgrad 1
- likviditetsgrad 2
- likviditetsreserve i prosent av salgsinntekter
- lønnsomhet
- maksimal utdelingsbrøk
- netto avkastning
- netto driftsmargin
- netto varekretsløp
- omløpshastighet kunder
- omløpshastighet leverandører
- porteføljens omløpshastighet
- pris/kontantstrøm
- pris/verdiøkning
- problemlån
- rentabilitet
- rentedekningsgrad
- rentenetto
- reserveringsgrad
- resultatdekning pr grunnfondsbevis
- resultatgrad
- resultat pr grunnfondsbevis
- ROA
- ROCE
- ROE
- ROI
- ROIC
- skadeprosent
- soliditet
- solvensgrad
- solvenskapital
- solvensmargin
- tapsprosent
- totalkapitalens rentabilitet
- utdelingsforhold
- varelagerets omløpshastighet
- vekst i forvaltningskapital
- vekst i utlån
- verdijustert kapitalavkastning
- VJEK andel
- VJEK pr aksje
- VJEK rentabilitet
Fagartikler (4)
Del på sosiale medier